Учебное пособие: Необходимость и сущность денег

          В зависимости от характера обращения и обмена денежных знаков на золото различают три типа денежных систем:

–  золотомонетный стандарт;

–  золотослитковый стандарт;

–  золотодевизный стандарт.

Самой стабильной и эластичной денежной системой являлась система золотомонетного стандарта. Для нее характерно: обращение золотых монет; непосредственное выполнение золотом всех функций денег; свободная чеканка золотых монет с фиксированным золотым содержанием; свободный размен денежных знаков на золотые монеты по нарицательной стоимости; допускалось свободное перемещение золота внутри страны и между странами. Поскольку стоимость золота в качестве товара подвержена минимальным колебаниям, а излишние деньги в виде золотых монет уходили из обращения и оседали на руках в виде сокровища, то золотомонетный стандарт как самонастраивающаяся денежная система наилучшим образом удовлетворяла потребностям рыночной экономики. Эта система была стабильной и эластичной.

Золотослитковый стандарт – это урезанный золотой стандарт, к которому капиталистические страны перешли после первой мировой войны. Золотослитковый стандарт, сохраняя за золотом роль денежного товара, ограничивал его использование в обращении (отсутствие золотых монет в обращении). В обращении находились неразменные на золото банкноты. Запрещалось свободное перемещение золота из одной страны в другую. Обмен кредитных денег из других неполноценных денег на золотые слитки производился при крупных суммах. Так, во Франции цена слитков золота весом 12,5 кг стоила 215 тыс. франков; в Англии стандартный слиток 12,4 кг стоил 1700 фунтов стерлингов.

Золотодевизный или золотовалютный стандарт как вид золотого стандарта пришел на смену золотослитковому стандарту после разрушительного  кризиса 1928 – 1933г.г. В это время во всех странах был прекращен обмен банкнот на золото и фактически  утвердилась система неразменного банкнотного обращения.

Типичным примером золотодевизного (золотовалютного) стандарта была созданная в 1944г. Бреттон-Вудская валютная система на основе золотодолларового стандарта. На золото обменивали только доллар по требованию центральных банков стран, входивших в данную валютную систему. Для того чтобы обменять валюту своей страны на золото, вначале ее нужно было обменять на доллар, а затем через центральный банк на золото.

США в одностороннем порядке с 1971г. прекратили обмен долларов на золото или продажу золотых слитков на доллары. С 1976г. все страны отменили золотое содержание своих валют, золото ушло из внутреннего и внешнего оборота, перестало быть в основе денежных систем.

Все страны перешли к третьему типу денежных систем – девизному стандарту бумажно-денежного типа (слаборазвитые страны) и системам современных неразменных банкнот (развитые страны).

В настоящее время ни в одной стране мира нет золотого обращения. Система золотого монометаллизма рухнула в результате целого ряда причин: высоких издержек обращения; ограниченности добычи драгоценного металла; усиления государственного регулирования денежного обращения; и необходимости перераспределения национального дохода через эмиссионный налог.

Современная денежная система развитых западных стран характеризуется следующими основными чертами:

1)  отменой официального золотого содержания денежных единиц, демонетизацией золота;

2)  переходом к не разменным на золото кредитным деньгам;

3)  сохранением в денежном обороте некоторых стран наряду с кредитными деньгами бумажных денег;

4)  выпуском банкнот в обращение в порядке кредитования хозяйства, государства, а также под прирост официальных золотых и валютных резервов;

5)  развитием и преобладанием в денежном обращении безналичного оборота при одновременном сокращении наличности;

6)  усилением государственного регулирования денежного обращения в связи с постоянным нарушением основополагающего принципа денежной системы – соответствия количества денег объективным потребностям экономического оборота, которое ведет к инфляционному процессу.

В Советском Союзе функционировала денежная система административно-командной экономики, для которой было характерно:

1.  Сосредоточение денежного оборота (как безналичного, так и наличного) в едином Госбанке СССР.

2.  Законодательное разграничение денежного оборота на безналичный и наличный.

3.  Обязательность хранения денежных средств предприятий на счетах в Госбанке. Лимитирование (установление предельной суммы) остатка наличных денег в кассах предприятий.

4.  Нормирование государством расходов предприятий из получаемой ими выручки наличными деньгами.

5.  Прямое директивное планирование денежного оборота и его составных элементов.

6.  Централизованное директивное управление денежной системой.

7.  Относительная самостоятельность безналичного и наличного денежного оборотов.

8.  Выпуск денег в хозяйственный оборот в соответствии с выполнением государственного плана экономического развития.

9.  Сочетание товарного (7%) и золотого (25%) обеспечения денег при приоритете товарного.

10.  Законодательное установление масштаба цен и валютного курса национальной денежной единицы.

11.  Монополия Госбанка в привлечении сбережений населения.

В современной России функционирует денежная система современных неразменных банкнот. Денежная система Российской Федерации функционирует в соответствии с Федеральным законом «О Центральном банке Российской Федерации (банке России)» от 10 июля 2002г. №86-ФЗ, определившим ее правовые основы.

Официальной денежной единицей в Российской Федерации является рубль (ст.27). Введение на территории Российской Федерации других денежных единиц и выпуск денежных суррогатов запрещается.

Официальное соотношение между рублем и золотом или другими драгоценными металлами не устанавливается.

Исключительным правом эмиссии наличных денег, организации их обращения и изъятия из обращения на территории Российской Федерации осуществляется исключительно Банком России.

Банкноты (банковские билеты) и монета Банка России являются единственным законным средством наличного платежа на территории Российской Федерации. Их подделка и незаконное изготовление преследуются по закону. Банкноты и монета Банка России являются безусловными обязательствами Банка России и обеспечиваются всеми его активами, в том числе золотыми и валютными резервами Банка России, государственными ценными бумагами, резервами кредитных организаций, находящимися на счетах в Банке России.

Совет директоров Банка России принимает решение о выпуске банкнот и монеты Банка России нового образца, об изъятии из обращения банкнот и монеты Банка России старого образца, утверждает номиналы и образцы новых денежных знаков. Указанное решение в порядке предварительного информирования направляют в Госдуму и Правительство Российской Федерации.

В целях организации на территории Российской Федерации наличного денежного обращения на Банк России возлагаются следующие функции:

–  прогнозирование и организация производства, перевозка и хранение банкнот и монеты Банка России, создание их резервных фондов;

–  установление правил хранения, перевозки и инкассации наличных денег для кредитных организаций;

–  установление признаков платежеспособности банкнот и монеты Банка России, порядка уничтожения банкнот и монеты Банка России, а также замены поврежденных банкнот и монеты Банка России;

–  определение порядка ведения кассовых операций.

Регулирование денежного обращения, возлагаемое на Банк России, осуществляется в соответствии с основными направлениями денежно-кредитной политики, которая разрабатывается и осуществляется во взаимодействии с Правительством.

Банк России, наделенный исключительным правом эмиссии денег, особо ответственен за поддержание равновесия в сфере денежного обращения. В условиях бумажно-денежного обращения, когда знаки стоимости оторвались от металлической основы, Банк России должен создавать определенные ограничения, сдерживающие эмиссию этих денег.

Используя денежно-кредитную политику как средство регулирования экономики, Банк России использует следующие инструменты:

1)  процентные ставки по операциям Банка России;

2)  нормативы обязательных резервов, депонируемых в Банк России (резервные требования);

3)  операции на открытом рынке;

4)  рефинансирование кредитных организаций;

5)  валютные интервенции;

6)  установление ориентиров роста денежной массы;

7)  прямые количественные ограничения;

8)  эмиссия облигаций от своего имени.

Для осуществления кассового обслуживания кредитных организаций, а также других юридических лиц на территории Российской Федерации создаются расчетно-кассовые центры при Главных территориальных управлениях (национальных банках). Расчетно-кассовые центры формируют оборотную кассу по приему и выдаче наличных денег, а также резервные фонды банковских билетов и монеты.

Резервные фонды представляют собой запасы не выпущенных в обращение банкнот и монеты в хранилищах Банка России и имеют важное значение для организации и централизованного регулирования кассовых ресурсов. Остаток наличных денег в оборотной кассе лимитируется и при превышении установленного лимита излишки денег передаются из оборотной кассы в резервные фонды.

Резервные фонды банкнот и монеты создаются по распоряжению Банка России, который устанавливает их величину, исходя из размера оборотной кассы, объема налично-денежного оборота, условий хранения.

Объективная потребность в резервных фондах обусловлена:

–  необходимостью удовлетворить нужды экономики в наличных деньгах;

–  обновлением денежной массы в обращении в связи с пришедшими в негодность деньгами;

–  поддержанием обязательного покупюрного состава денежной массы в целом по стране и регионам;

–  сокращением расходов на перевозку и хранение денежных знаков.

Говоря о денежной системе следует отметить ряд негативных моментов:

–  деформация денежных отношений, сохранение высокой доли денежных суррогатов, крупных сумм неплатежей (1,7 трлн. руб.);

–  слабая связь банков с реальным сектором экономики, отсутствие инвестиционного климата;

–  неурегулированность валютных отношений, отсутствие инвестиционного климата.

ТЕМА: «Кредит».

1.  Необходимость и сущность кредита.

2.  Функции и законы кредита.

3.  Формы и виды кредита.

4.  Роль и граница кредита.

5.  Ссудный процент и его экономическая роль.

6.  Взаимодействие кредита и денег.

7.  Международный кредит и его форма.

1.  Необходимость и сущность кредита.

В системе экономических отношений кредит как самостоятельная экономическая категория всегда занимал особое положение. Он способен ускорять общественное развитие, с его помощью экономика и ее субъекты преодолевают ограниченность финансовых ресурсов, быстрее проходят стадии спада и депрессий, обеспечивается устойчивое экономическое развитие.

Кредитные отношения могут существенно расширить рамки экономического потенциала общества. Кредит в переводе с латинского имеет два значения: «верую, доверяю» и «долг, ссуда».

Являясь экономической категорией, кредит выражает экономические отношения, возникающие между собственниками (хозяйствующими субъектами) по поводу перераспределения временно свободных материальных ресурсов, денежных средств на условиях возвратности и платности. Он выступает самостоятельной экономической категорией и имеет существенные отличия от родственной экономической категории «финансы»:

1)  он осуществляет возвратное перераспределение, в то время как финансам свойственна безвозвратность в распределительных процессах;

2)  при кредитных отношениях происходит смена пользователя ссудными материальными и денежными ресурсами, но не их собственника. При финансовых отношениях наблюдается смена не только пользователя, но и собственника перераспределяемых средств;

3)  при кредитных отношениях ссудные средства передаются во временное пользование, при финансовых – в бессрочное, т.е. навсегда;

4)  объектом финансовых отношений является совокупный общественный продукт и наличные деньги. Объектом кредитных отношений предстает лишь временно свободная их часть, включая часть национального богатства;

5)  предоставление кредитных ресурсов происходит на платной основе, финансовых – бесплатно.

Сущность кредита во всем многообразии кредитных отношений определяется объективными причинами его существования в той или иной общественной формации.

Возникновение кредита как особой формы стоимостных отношений происходит тогда, когда стоимость высвободившегося у одного субъекта, какое-то время не может вступить в новый воспроизводственный цикл, использоваться в хозяйственных сделках. Благодаря кредиту эта стоимость переходит к другому субъекту, испытывающему временную потребность в дополнительных средствах и продолжает функционировать в рамках воспроизводственного процесса. Таким образом, возникновение кредитных отношений предполагает определенный уровень развитого товарного производства и товарного обращения. Так, например, ранние формы кредита, в частности, ростовщической, не были непосредственно связаны с кругооборотом средств товаропроизводителей.

Они обслуживали непроизводительные расходы феодальной знати, мелких ремесленников и крестьян. По мере развития товарного производства кредит все более приспосабливался к обслуживанию промышленного и товарного капитала. Кругооборот промышленного капитала неизбежно приводит, с одной стороны, к появлению временно свободного денежного капитала, а с другой – к возникновению временной потребности в дополнительных ресурсах. Разрешению этого противоречия и служит кредит.

В условиях высокоразвитого товарного производства закономерности движения кредита определяются, с одной стороны, закономерностями высвобождения стоимости в денежной форме в процессе кругооборота капитала у товаропроизводителей, а с другой – закономерностями использования ссуженной стоимости в кругообороте капитала у заемщика. Именно завершение кругооборота стоимости у конкретного заемщика создает экономическую основу для возвратности кредита.

В условиях современного рыночного хозяйства на основе кредита аккумулируется не только денежный капитал, высвободившийся в процессе воспроизводства промышленного и товарного капитала, но и денежные доходы и сбережения различных социальных групп общества, временно свободные средства государства. Использование указанных средств на началах кредита также не ограничивается исключительно обслуживанием кругооборота промышленного и товарного капитала. Однако закономерности кругооборота этих капиталов предопределяют особенности движения кредита во всех его формах независимо от того, кто выступает субъектом кредитных отношений. В качестве субъектов кредитных отношений выступают кредитор и заемщик.

Кредитор – это субъект, предоставляющий ссуду.

Заемщик  – это субъект, получающий кредит и принимающий на себя обязательство возвратить в установленный срок ссуженную стоимость и уплатить процент за время пользования ссудой.

В рамках кредитных отношений один и тот же экономический субъект может одновременно выступать и как кредитор, и как заемщик. В тех случаях, когда предприятие получает в банке ссуду, банк является кредитором, а предприятие заемщиком. Если предприятие хранит деньги в банке, то кредитором выступает предприятие, а заемщиком – банк.

Действуя, как посредник, банк во всех случаях выступает от своего имени и принимает на себя все связанные с этим риски.

В условиях широко развитой банковской системы кредитные отношения могут осуществляться и без участия банков.

Отношения между кредитором и заемщиком строятся как отношения юридически самостоятельных субъектов, обеспечивающих имущественную ответственность друг перед другом. В основе отношений между кредитором и заемщиком лежит взаимный экономический интерес к передаче стоимости во временное пользование.

Возникновение кредитного отношения требует соблюдения определенных условий:

1)  одновременного наличия временно свободных материальных и денежных ресурсов у одних собственников и потребности в них  у других;

2)  соответствия сроков возможного предоставления средств и сроков их высвобождения после использования;

3)  взаимного доверия потенциального кредитора и потенциального заемщика;

4)  соблюдение двухсторонней материальной выгоды субъектов, предоставляющих и получающих ссуду.

Возникновение и завершение кредитного отношения являются только начальной и конечной стадиями целостного кредитного процесса, включающего ряд последовательных этапов.

Возврат ссуженной стоимости с процентами ее владельцу – кредитору означает прекращение кредитных отношений между участниками сделки, воспроизводство собственника кредитных ресурсов как потенциального кредитора.

Обладая существенными стимулирующими качествами, кредит требует к себе особого внимания, как с теоретической точки зрения, так и с практической позиции. К сожалению, такое внимание к нему как особому предмету познания значительно снизилось.

Сейчас с практической точки зрения кредит превратился во второразрядный источник, а реализация его роли в российской экономике крайне затруднена.

Теория кредита – это восхождение от его сущности, функций, законов движения к роли в экономике. Обращение только к дефинициям, определениям, при всей их важности, – это лишь отдельные высказывания, лишь фрагменты теории, обращение к характеристике частей предмета. В литературе можно найти более 90 определений кредита.

2.  Функции и законы кредита.

Функция кредита представляет  собой появление сущности и содержания. Под функцией кредита понимается направленность и содержание действия кредита. В теории кредита нет единства взглядов о количестве и содержании его функций.

В экономической литературе выделяется свыше 30 функций кредита. Однако постоянным проявлением сущности кредита во всех его формах являются перераспределительная функция кредита и замещение действительных и наличных денег кредитными орудиями обращения.

Благодаря перераспределительной функции происходит перераспределение стоимости, передача временно свободных материальных и денежных ресурсов одних собственников во временное пользование другим на условиях возвратности и платности.

Посредством перераспределения бездействующие материальные и денежные ресурсы превращаются в функционирующие. Кредитное перераспределение происходит в трех формах – денежной, товарной и арендной. Однако даже в тех случаях, когда кредит предоставляется в денежной форме, он вызывает соответствующее перераспределение в обществе материальных ресурсов в пользу заемщика денежной ссуды. В данной функции кредит разрешает противоречие между необходимостью свободного перехода капитала из  одних отраслей производства в другие и закрепленностью производительного капитала в определенной натуральной форме.

Перераспределение стоимости на кредитной основе может иметь межнациональный, межтерриториальный, региональный, межотраслевой и внутриотраслевой характер, в т.ч. межбанковский.

Вторая функция кредита – функция замещения действительных денег кредитными орудиями обращения. На начальном этапе развития экономики это было связано с вытеснением из обращения золота. На современном этапе данная функция проявляется через развитие безналичных расчетов, использование кредитных карточек, векселей, чеков, депозитных сертификатов, ускоряющих движение денежных потоков и экономящих издержки обращения. Таким образом, кредит оказывает активное воздействие на объем и структуру денежной массы, платежного оборота, скорость обращения денег.

Развитие данной функции кредита связано с возникновением банковской системы и возможностью открытия счетов и хранения на них денежных средств различных субъектов.

Выделяют стимулирующую, воспроизводственную и другие функции кредита. Кредит, являясь экономической категорией, тесно взаимодействует и связан с другими экономическими категориями: деньгами, финансами, законом стоимости и другими. Кредит является одним из элементов общей системы экономических отношений, функционируя по своим законам. Несоблюдение на практике законов кредита (возвратности, сохранения стоимости) приводит к тому, что экономические отношения, формально имеющие форму кредита, таковыми не являются; более того, кредит в подобных ситуациях не в состоянии выполнять отведенную ему роль.

Выделяют две теории кредита: натуралистическую и капиталистическую.

Представители этой теории  Давид Риккардо (1772 – 1823), Адам Смит (1723 – 1790) рассматривали кредит как форму движения производительного капитала, используя относительную самостоятельность ссудного капитала и закономерности его движения. Представители этой теории давали искаженную оценку сущности кредита и его рост в экономике.

Ошибочность их взглядов заключалась в том, что они не понимали кругооборота промышленного капитала в трех формах и сущности ссудного капитала как обособившейся части промышленного капитала в денежной форме, а, следовательно, самостоятельной роли ссудного капитала и его специфики.

В результате они трактовали кредит как способ перераспределения материальных ценностей в натуральной форме, тогда как на самом деле кредит есть движение ссудного капитала.

При всем том, данная теория кредита имела и позитивные моменты: натуралисты правильно считали, что кредит не создает реального капитала, который образуется в процессе производства. Они показали зависимость кредита от производства, подчеркивали зависимость процента от колебаний и динамики прибыли.

С середины XIXв. господствующее положение заняла капиталистическая теория кредита. Ее представители исходили из независимости кредита от процесса воспроизводства и подчеркивают его решающую роль в развитии экономики. По их мнению, банки – не посредники, а учреждения, создающие капитал (отсюда название теории). Кредит отождествлялся с деньгами и богатством. Основные концепции этой теории были сформулированы шотландским экономистом и финансистом Дж. Ло (1671 – 1729). Дж. Ло, будучи министром финансов Франции в 1719г., преобразовал свой частный банк в Государственный Королевский банк, который выпускал банкноты в порядке учета векселей и разменивал их на серебро. Однако выпуск необеспеченных денег привел к их обесценению, банк лопнул, а Ло бежал из страны.

Основной недостаток теории Ло заключался в том, что он делал ставку на эмиссию банкнот с принудительным курсом, что носило спекулятивный характер. Однако Ло оказался пророком на будущее, т.к. кредитные отношения получили широкое развитие в XIX – XXв.в.

У Ло в последующем было много сторонников – английский экономист Г.Маклеод (1821 – 1902). Он сформулировал в своих работах следующее:

–  кредит и деньги – покупательная сила;

–  все, что имеет покупательную силу, – богатство, поэтому деньги и кредит – богатство;

–  кредит приносит прибыль, значит, он является производительным капиталом;

–  банки – фабрики кредита.

В первом положении он ошибочно отождествлял кредит с деньгами.

Ошибочность второго положения в том, что кредит и деньги – богатство, он считал богатством все, что может быть обменено (векселя, чеки, банкноты, акции и т.п.)

По третьему положению кредит не является действительным капиталом, он ссудный капитал, отличающийся от промышленного и торгового капитала.

По четвертому положению: он не понял, что размеры банковского кредита определяются объективными условиями производства. В начале ХХв. в связи с новой ролью банков возросла популярность капиталистической теории кредита. Среди ее сторонников следует выделить немецкого банкира Л. Гана (1889 – 1968), австралийского профессора Й.Шумпстера (1883 – 1950) и др.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12